شکافهای ارزش منصفانه (FVG) ابزار قدرتمندی هستند که معامله‌گران برای شناسایی عدم تعادل و ناکارآمدی‌های بازار استفاده می‌کنند.
FVG در فارکس زمانی رخ می‌دهد که فشار خرید یا فروش منجر به تغییرات قیمت قابل توجهی میشود و شکاف‌هایی را در نمودارهای قیمت پشت سر می‌گذارد.
واژه FVG در اصل همان Fair Value Gap به معنای شکاف ارزش منصفانه است؛ منظور از این شکاف در اصل همان قیمت یک دارایی (سهم، ارز و کالا) است که می‌تواند کمتر یا حتی بیشتر از ارزش واقعی معامله شود. در این مقاله از سودآپ، ما بررسی خواهیم کرد که شکاف ارزش منصفانه (Fair Value) یا همان FVG در فارکس چیست، چگونه میتوان آنها را شناسایی کرد و چگونه معامله‌گران می‌توانند از آنها برای توسعه یک استراتژی تجاری سودآور استفاده کنند. همچنین در مورد ریسک‌ها و چالش‌های مرتبط با معاملات شکاف ارزش منصفانه بحث خواهیم کرد.
منظور از FVG در فارکس چیست؟
شکاف ارزش منصفانه یا همان Fair Value به ویژه در میان معامله‌گران یک قیمت عملی محبوب است و زمانی رخ می‌دهد که ناکارآمدی یا عدم تعادل در بازار وجود داشته باشد، یا زمانی که خرید و فروش برابر نیستند. شکافهای ارزش منصفانه می‌توانند قبل از ادامه در همان جهت به آهنربایی برای قیمت تبدیل شوند.
شکافهای ارزش منصفانه (FVG) ابزار قدرتمندی هستند که معامله‌گران برای شناسایی عدم تعادل و ناکارآمدی‌های بازار استفاده می‌کنند.
FVG در فارکس زمانی رخ می‌دهد که فشار خرید یا فروش منجر به تغییرات قیمت قابل توجهی میشود و شکاف‌هایی را در نمودارهای قیمت پشت سر می‌گذارد.
FVG ها را میتوان از طریق تجزیه و تحلیل فنی شامل تجزیه و تحلیل الگوهای کندل‌ها و الگوهای نمودار قیمت شناسایی کرد. معامله گران می‌توانند FVG ها را به دو نوع دسته بندی کنند: FVGهای کم ارزش، که در آن قیمت ها کمتر از ارزش منصفانه است، و FVG های بیش از حد، که در آن قیمتها بالاتر است.
شکاف ارزش منصفانه، در اصل یک جهش قیمتی است که در اثر فشارهای نامتعادل خرید و فروش ایجاد میشود. گاهی اوقات به این شکاف‌ها، شکاف های ارزشی قیمت می‌گویند و حتی با عنوان FVG هم شناخته میشود.
شکاف ارزش منصفانه نشان دهنده وضعیتی در بازار است که در آن عرضه خریداران به طور قابل توجهی بیشتر یا کمتر از تقاضای فروشندگان است. این می‌تواند باعث شود که قیمت یک ابزار به سرعت به سمت عرضه بالاتر یا تقاضای کمتر حرکت کند. سپس فاصله ارزش منصفانه نقطه‌ای را در نمودار نشان می‌دهد که حرکت سریع قیمت در آن رخ داده است.
- FVG ها را میتوان در نمودارها به صورت کندل‌های بزرگی دید که به طور کامل توسط فیتیله‌های کندل مجاور پوشانده نشده‌اند.
- FVG از سه کندل تشکیل شده است و FVGهای صعودی و نزولی وجود دارد. یعنی در اصل در این استراتژی باید به کندل‌های قبلی و بعدی دقت داشت و آنها را مشخص کرد.
- اگر در حالت صعودی باشید، باید High کندل ابتدایی و Low کندل پس از کندل بزرگ یا به عبارتی سومی را با دو خط علامت بزنید و به سمت راست امتداد دهید.
- اگر در شرایط نزولی قرار دارید باید Low کندل نخست و High کندل سوم را بر روی نمودار معین کنید. FVG در اصل، فاصله میان دو خطی که رسم کردید، در نظر گرفته میشود.
- به همین راحتی میتوانید یک FVG را روی نمودار تشخیص دهید.
طبقه‌بندی FVG در فارکس اساس تفاوت ارزش منصفانه
در زیر طبقه‌بندی این استراتژی را توضیح می‌دهیم:
Undervalued FVG
این نوع FVG به دارایی اشاره دارد که قیمت آن، پایین‌تر از ارزش منصفانه باشد؛ در چنین شرایطی باید این ناکارآمدی را به تعادل برسانید. در تحلیل تکنیکال، یک کندل نزولی بزرگ FVG را نشان می‌دهد.
Overrated FVG
این نوع FVG به دارایی اشاره دارد که قیمت آن بیشتر از ارزش منصفانه باشد. در چنین شرایطی باید قیمت را کاهش داد. در تحلیل تکنیکال، یک کندل صعودی بزرگ FVG را نشان می‌دهد. در اصل عملکرد FVG مانند یک اهنربا است که می‌خواهد همواره تعادل را برقرار کند.
FVG در بروکرهای فارکس چه زمانی شکل می‌گیرد؟
وضعیتی که قیمت بازار از ارزش عادی منحرف میشود و در نتیجه شکاف ارزش منصفانه ایجاد میشود، تصادفی نیست. بنابراین، در زیر سناریوهایی را شرح می دهیم که در آنها می توان انتظار داشت یک FVG تشکیل شود.
رویدادهای مهم
اخبار مهمی که باعث تغییر ناگهانی در احساسات بازار میشود می‌تواند منجر به FVG شود. چنین اخباری مثلاً افزایش غیرمنتظره نرخ بهره است. این افزایش ممکن است باعث افزایش ارزش پول داخلی شود که منجر به FVG میشود. رویدادهای زیادی وجود دارد که می‌تواند باعث حرکت قابل توجه بازار شود. اینها نه تنها داده‌های کلان اقتصادی، بلکه اخبار سیاسی هستند، مانند اطلاعات مربوط به وقوع جنگ، رویدادهای جغرافیایی مانند زلزله و غیره.
انتشار نتایج اقتصادی شرکت‌ها
اگر نتایج یک شرکت شگفت‌انگیز باشد، یک حرکت سریع قیمت رخ خواهد داد. سپس این ممکن است در قیمت شاخص سهامی که شرکت بخشی از آن است منعکس شود، که ممکن است FVG را تشکیل دهد.
معاملات بزرگ نهادی
معاملات بزرگ نهادی نیز می‌تواند منجر به FVG شود. به عنوان مثال، اگر یک صندوق تامینی بزرگ تعداد زیادی سهام بخرد، این می‌تواند باعث ایجاد شکاف در بازار شود. یا اگر بانک مرکزی شروع به مداخله در بازار و خرید (یا فروش) ارز داخلی و غیره کند.
انتشار اخبار مهم اغلب توسط معامله گران بزرگ برای دستکاری بازار استفاده میشود. این باعث ایجاد شکافی میشود که سپس به سرعت پر خواهد شد.
چگونگی استفاده از FVG در فارکس
در نهایت، مهمترین بخش این است که یاد بگیرید چگونه شکافهای ارزش منصفانه را معامله کنید. دلیل اصلی اینکه شکافهای ارزش منصفانه معمولاً به معامله گران قیمت عمل می‌کنند این است که معامله گران با تجربه می‌توانند آن را به طور طبیعی ببینند. هنگامی که یاد گرفتید که چگونه شکاف ارزش منصفانه را در نمودار قیمت شناسایی کنید، می‌دانید که چه زمانی و کجا باید وارد معامله شوید و از آن خارج شوید.
همچنین، به خاطر داشته باشید که در صورت شناسایی FVG، چندین بازار برای معامله وجود دارد. به عنوان مثال، برخی از معامله‌گران با انتظار بازگشت بازارها برای پر کردن شکاف وارد معامله میشوند. برخی دیگر منتظر می‌مانند تا شکاف پر شود و سپس با جهت حرکت اولیه قیمت وارد معامله میشوند.
از آنجایی که روش دوم قابل اعتمادتر است، در این بخش نحوه استفاده از این استراتژی معاملاتی FVG را نشان خواهیم داد.
1. روند را تعیین کنید
روندها در این استراتژی فارکس نقش اساسی دارند. اگر قیمت به طور مداوم بالا و پایین میشوند، شما در یک روند صعودی هستید و باید به دنبال خرید ورودی باشید. برعکس، اگر قیمت در حال شکل‌گیری سطوح پایین‌تر و پایین‌تر باشد، نشاندهنده یک روند نزولی است و شما باید روی فروش ورودی‌ها تمرکز کنید.
تعیین جهت روند، چارچوبی اساسی برای تصمیمات معاملاتی شما فراهم می‌کند. در صورت نیاز، روند را به بازه‌های زمانی بالاتر، مانند 1 ساعت، روزانه و هفتگی تغییر دهید. همچنین، برای شناسایی روند بازار، میتوانید خطوط روند و کانال های روند را شناسایی کنید.
2. مناطق عرضه و تقاضا را شناسایی کنید
هنگامی که روند را تعیین کردید، گام بعدی شناسایی مناطق عرضه و تقاضا یا بلوک‌های سفارشی است که با آن روند هماهنگ هستند. ساده ترین راه برای ترسیم مناطق عرضه یا تقاضا، استفاده از اولین کندل است که FVG را تشکیل می‌دهد.
در شرایط یک روند صعودی، توجه ویژه‌ای به مناطق تقاضا داشته باشید. این مناطق مناطقی هستند که علاقه خرید در آنها قوی است و به طور بالقوه می‌توانند قیمت ها را بالاتر ببرند. برعکس، در یک روند نزولی، شما می‌خواهید روی مناطق عرضه تمرکز کنید. هدف در اینجا مشخص کردن مناطقی در نمودار است که احتمال وقوع تغییرات قابل توجه قیمت وجود دارد.
3. از FVG برای تعیین نقطه ورود استفاده کنید
در این مرحله، شما باید شکل‌گیری شکاف ارزش منصفانه را شناسایی کنید. برای انجام این کار، میتوانید از نشانگر فاصله ارزش منصفانه توسط Lux Algo در TradingView استفاده کنید، که ابزاری قدرتمند برای شناسایی خودکار FVGها است.
به یاد داشته باشید، وجود یک FVG نشان دهنده عدم تعادل در بازار است که احتمالاً اصلاح میشود و به طور بالقوه منجر به تغییرات قیمت مطلوب به نفع شما خواهد شد. به دنبال اصلاح، قیمت احتمالا در جهت کندل بزرگ یا حرکت اولیه قیمت حرکت می‌کند.
4. Stop Loss و Target Profit را تنظیم کنید
مانند هر استراتژی معاملاتی، مدیریت ریسک در این نوع معامله حیاتی است. هنگام اجرای معاملات بر اساس استراتژی FVG، حد ضرر و سطح سود مناسب را تعیین کنید. اگر از یک منطقه عرضه وارد معامله می‌شوید، باید حد ضرر خود را بالاتر از آن منطقه یا حتی بهتر از آن، بالای اولین کندل ساختار سه کندلی FVG قرار دهید. این به محافظت از سرمایه شما در صورت حرکت بازار در برابر موقعیت شما کمک می کند.
هدف سود بردن شما باید درست بالای منطقه تقاضای بعدی در جهت تجارت شما تنظیم شود. این منطقه نقطه محتملی را نشان می‌دهد که بازار می‌تواند معکوس شود و به شما امکان می‌دهد سود خود را تضمین کنید. با این حال، در صورت مشاهده روند قابل توجهی که در شرف شکستن سطح حمایت است، می توانید از این سطح برای افزایش درآمد خود استفاده کنید.
چگونه با ترکیب FVG و فیبوناچی معامله کنیم؟
برای استفاده عملی از ترکیب ناحیه FVG و سطوح اصلاحی فیبوناچی در معاملات، میتوانید مراحل زیر را دنبال کنید:
۱. شناسایی یک حرکت قوی (لِگ)
ابتدا باید یک حرکت قیمتی مشخص و قدرتمند را در نمودار تشخیص دهید. این حرکت می‌تواند صعودی یا نزولی باشد. به این نوع حرکت، «لگ» (Leg) گفته میشود. لگ باید واضح، پرقدرت و preferably با یک کندل بزرگ همراه باشد.
۲. رسم فیبوناچی اصلاحی روی لگ
در مرحله بعد، ابزار فیبوناچی اصلاحی (Fibonacci Retracement) را روی لگ رسم کنید.
اگر حرکت صعودی است، از کف به سقف رسم می‌کنیم.
اگر حرکت نزولی است، از سقف به کف رسم می‌کنیم.
سپس فقط ۳ سطح کلیدی را فعال نگه دارید:
۳۸.۲٪، ۵۰٪، و ۶۱.۸٪
سایر سطوح را غیرفعال کنید تا تمرکز روی نواحی مهم حفظ شود.
۳. شناسایی ناحیه FVG در یکی از سطوح فیبوناچی
حالا بررسی کنید که آیا یکی از این سه سطح با یک ناحیه FVG (Fair Value Gap) هم‌پوشانی دارد یا نه.
اگر دارد، یعنی در همان سطح فیبوناچی، یک شکاف قیمتی هم وجود دارد که هنوز پر نشده است. این ناحیه، به‌دلیل وجود خلأ نقدینگی، معمولاً محل مناسبی برای برگشت یا واکنش قیمت است.
۴. بررسی تاییدیه‌ها: کندل‌استیک و واگرایی
پیش از ورود به معامله، دو تأییدیه مهم را بررسی کنید:
الگوی کندلی معتبر: مثل چکش، مرد دارآویخته، انگلفینگ یا دوجی. وجود این الگوها روی ناحیه ترکیبی (FVG + فیبوناچی) باعث افزایش اعتبار ناحیه میشود.
واگرایی در اندیکاتورها: اگر در همان ناحیه، اندیکاتورهایی مثل RSI یا MACD واگرایی نشان دهند (مثلاً قیمت کف جدید زده ولی RSI کف جدید نزده)، این یک نشانه قوی برای ورود است.
۵. ورود به معامله
در صورت وجود تأییدیه‌ها، میتوان به‌صورت زیر وارد معامله شد:
ورود: در نزدیکی سطح FVG و یکی از سطوح فیبوناچی، پس از بسته شدن کندل تأییدی.
حد ضرر (Stop Loss): دقیقاً پشت ناحیه FVG یا کمی پایین‌تر/بالاتر از آن.
حد سود (Take Profit): می‌تواند به‌صورت مرحله‌ای تعیین شود (مثلاً نسبت‌های ۱:۱، ۱:۲ و ۱:۳ به ریسک) یا در سطوح مقاومتی/حمایتی بعدی.
این استراتژی ترکیبی به‌دلیل استفاده از چند ابزار تحلیل تکنیکال به‌صورت هم‌زمان، باعث افزایش دقت در شناسایی نقاط ورود و کاهش معاملات اشتباه میشود. همچنین، با اعمال مدیریت ریسک مناسب، می‌تواند به‌عنوان یک استراتژی قابل اتکا در بازارهای مختلف مورد استفاده قرار گیرد.
نقش نوع کندل در برخورد با ناحیه FVG
هنگامی که یک ناحیه FVG (شکاف ارزش منصفانه) در نمودار شکل می‌گیرد، اولین برخورد قیمت با این ناحیه از اهمیت زیادی برخوردار است. در بسیاری از موارد، واکنش اولیه قیمت به ناحیه FVG می‌تواند نشانه‌ای از ادامه یا تغییر روند باشد. اما نکته مهم اینجاست که نوع کندلی که با این ناحیه برخورد می‌کند، نقش تعیین‌کننده‌ای در تحلیل ما دارد.
اگر کندلی که برای نخستین بار با FVG برخورد می‌کند، یک کندل فول بادی (بدنه‌ی پر) باشد و در جهت روند غالب بازار شکل گرفته باشد، بهتر است با احتیاط عمل کنیم. چراکه در این حالت احتمال دارد که ناحیه FVG شکسته شود و واکنشی از آن مشاهده نشود.
در مقابل، اگر کندل برخورد کننده یک کندل برگشتی باشد – برای مثال یک کندل چکش با شدوی بلند از پایین یا کندلی که شدوی آن به‌سمت ناحیه FVG تمایل داشته و بدنه‌ی کوچکی دارد – این می‌تواند نشانه‌ای از تردید معامله‌گران در آن ناحیه و احتمال بازگشت قیمت باشد.
در نتیجه، معامله‌گران حرفه‌ای باید با دقت نوع کندل برخورد کننده با FVG را بررسی کنند، چراکه این موضوع می‌تواند سرنخ مهمی برای تصمیم‌گیری در ورود یا عدم ورود به معامله باشد.
مزایا و معایب FVG در فارکس
مانند هر استراتژی معاملاتی، شکاف ارزش منصفانه هم مزایا و هم معایبی دارد. در اینجا برخی از مزایا و معایب آن آورده شده است:
مزایا:
برخی از مزایای این استراتژی به صورت زیر هستند:
- پتانسیل سود: اگر یک معامله‌گر بتواند شکاف ارزش منصفانه را به دقت شناسایی کند و بر اساس آن معامله کند، به طور بالقوه می‌تواند سود قابل توجهی کسب کند.
- کاهش ریسک: از آنجایی که معاملات شکاف ارزش منصفانه بر شناسایی ناکارآمدی‌ها در بازار متمرکز است، می‌تواند ریسک کمتری نسبت به سایر استراتژی‌های معاملاتی داشته باشد که بر شرط‌بندی جهت دار در جهت حرکت قیمت دارایی متکی هستند.
- انعطاف پذیری: این استراتژی را میتوان برای طیف گسترده‌ای از دارایی ها، از جمله سهام، اوراق قرضه، کالاها و ارزها اعمال کرد.
معایب:
برخی از معایب FVGرا میتوان در موارد زیر خلاصه کرد:
- خطر قضاوت نادرست: استراتژی معاملاتی شکاف ارزش منصفانه بر این فرض تکیه دارد که قیمت دارایی پس از پر شدن شکاف ارزش منصفانه معکوس خواهد شد، اما همیشه اینطور نیست. قیمت دارایی می‌تواند به حرکت خود ادامه دهد و از آن عبور کند، که منجر به زیان برای معامله‌گر میشود.
- نوسانات بازار: بازار می‌تواند غیرقابل پیش‌بینی باشد و حتی تغییرات کوچک در قیمت‌های بازار می‌تواند منجر به زیان قابل توجهی برای معامله‌گران شکاف ارزش منصفانه شود.
- فرصتهای محدود: فرصتهای معاملات شکاف ارزش منصفانه ممکن است در برخی بازارها، به ویژه در بازارهای بسیار کارآمد، محدود باشد.
- به‌طور خلاصه، شکافهای ارزش منصفانه می‌توانند فرصتهای سودآوری را برای معامله‌گران با تجربه که مهارت دارند، ارائه دهد.
سخن پایانی
در این مقاله در مورد FVGدر فارکس صحبت کردیم. در نتیجه، استراتژی معاملاتی شکاف ارزش منصفانه یا همان FVG می‌تواند یک رویکرد سودآور برای بازارهای مالی باشد. با شناسایی ناکارآمدی‌ها با شکافهای ارزش منصفانه، معامله‌گران می‌توانند از عدم تعادل های موقتی که در بازار ایجاد می شود، استفاده کنند. به طور کلی، برای معامله‌گران مهم است که خطرات و مزایای استراتژی معاملاتی شکاف ارزش منصفانه را به دقت در نظر بگیرند و درک کاملی از بازارهایی که در آن فعالیت می‌کنند، داشته باشند. با رویکرد و طرز فکر صحیح، استراتژی معاملاتی شکاف ارزش منصفانه می‌تواند یک تلاش سودآور باشد.
سوالات متداول
منظور از FVG در فارکس چیست؟
معمولا Fair Valu برای چه معاملههایی پیشنهاد میشود؟
برای رویدادهای مهم و معاملات بزرگ نهادی میتوان از این استراتژی استفاده کرد.
مزایای FVGچیست؟
سود بیشتر، کاهش ریسک و انعطافپذیری از مزایای این روش معاملاتی است.
معایب FVGچیست؟
آیا شکافهای ارزش منصفانه همیشه پر میشوند؟
در حالی که اصل کلی این است که شکافهای ارزش منصفانه (FVG) پر میشوند، اما این یک قانون مطلق نیست. FVGها نشاندهنده عدم تعادل بازار هستند که انتظار میرود در طول زمان خود را اصلاح کنند و قیمتها را به ارزش منصفانه درک شده برگردانند.
