مارجین لول چیست؟

Q: تفاوت بین لول مارجین و کال مارجین چیست؟

مارجین لول درصدی است که نسبت اکوئیتی به مارجین استفادهشده را نشان میدهد و وضعیت حساب را برای باز کردن یا نگهداری معاملات مشخص میکند، در حالی که کال مارجین هشداری از طرف بروکر است که نشان میدهد مارجین لول پایین آمده و ممکن است برای جلوگیری از ضرر بیشتر، نیاز به بستن پوزیشنها باشد.

Q: چرا لول مارجین کاهش پیدا می کند؟

لول مارجین کاهش مییابد زمانی که معاملات شما وارد ضرر شوند یا مارجین استفادهشده افزایش پیدا کند.

مارجین لول (Margin Level) درصدی است که نسبت اکوئیتی (Equity) به مارجین استفاده‌شده (Used Margin) را نشان می‌دهد. این شاخص به معامله‌گر کمک می‌کند وضعیت سرمایه حساب خود را نسبت به مارجین درگیرشده بررسی کند و متوجه شود برای ادامه معاملات و باز کردن پوزیشن‌های جدید چه مقدار ظرفیت در حساب باقی مانده است.

فهرست مطالب نمایش

منظور از مارجین لول (Margin Level) چیست؟

مارجین لول یکی از شاخص‌های مهم در حساب‌های معاملاتی فارکس است که رابطه بین اکوئیتی و مارجین استفاده‌شده را نشان می‌دهد.

برای درک مارجین لول، ابتدا باید دو مفهوم را بشناسیم:

اکوئیتی (Equity): ارزش لحظه‌ای حساب است و از موجودی حساب به‌علاوه سود یا زیان شناور پوزیشن‌های باز تشکیل می‌شود.
مارجین استفاده‌شده (Used Margin): مجموع مارجینی است که برای باز نگه داشتن پوزیشن‌های فعلی در حساب درگیر یا اصطلاحاً قفل شده است.

بنابراین، مارجین لول نشان می‌دهد اکوئیتی حساب شما در مقایسه با مارجین استفاده‌شده چه وضعیتی دارد.

مارجین لول فقط یکی از شاخص‌هایی است که باید برای مدیریت بهتر حساب معاملاتی آن را زیر نظر داشته باشید. اگر درباره وضعیت حساب، مدیریت ریسک و سرمایه یا انتخاب بهترین بروکر فارکس سؤال دارید، می‌توانید از طریق پشتیبانی سودآپ در تلگرام با کارشناسان ما در ارتباط باشید. همچنین اگر به دریافت سیگنال‌های فارکس علاقه‌مند هستید، می‌توانید از پشتیبانی درخواست عضویت در کانال سیگنال سودآپ را مطرح کنید.

تلگرام

تحلیل، سیگنال و پاسخ به سؤالاتت در لحظه.

اهمیت سطح مارجین در فارکس

اهمیت‌ سطح مارجین در مدیریت سرمایه و ریسک معامله‌گران است. شاید برای بسیاری از معامله‌گران این سؤال پیش بیاید که سطح مارجین چیست. سطح مارجین نشان می‌دهد که چه میزان از سرمایه حساب شما نسبت به مارجین استفاده‌شده باقی مانده است. این عدد به معامله‌گر کمک می‌کند ریسک حساب خود را مدیریت کند، از کال مارجین جلوگیری کند و فضای کافی برای باز کردن معاملات جدید داشته باشد.

از دیگر اهمیت های مارجین در سایت BabyPips این‌گونه گفته شده است:

Margin Level is very important. Forex brokers use margin levels to determine whether you can open additional positions.

مارجین لول اهمیت زیادی دارد. بروکرهای فارکس از سطح مارجین برای تعیین این موضوع استفاده می‌کنند که آیا می‌توانید پوزیشن‌های معاملاتی جدیدی باز کنید یا خیر.

فرمول محاسبه مارجین لول

فرمول محاسبه مارجین لول این است:

Margin Level = (Equity / Used Margin) × 100%

پلتفرم معاملاتی معمولاً این مقدار را به‌صورت خودکار محاسبه و نمایش می‌دهد.

Equity ارزش لحظه‌ای حساب شماست و از رابطه زیر به دست می‌آید:

Equity = Account Balance + Floating Profit/Loss

یعنی اگر موجودی حساب شما ۱۰۰۰ دلار باشد و معاملات باز شما در مجموع ۱۰۰ دلار سود شناور داشته باشند، Equity شما ۱۱۰۰ دلار خواهد بود. اگر معاملات ۱۰۰ دلار در ضرر باشند، Equity به ۹۰۰ دلار کاهش پیدا می‌کند.

Used Margin مقدار مارجینی است که برای نگهداری پوزیشن‌های باز درگیر شده است.

اگر فقط یک پوزیشن در حساب داشته باشید، در یک مثال ساده می‌توان Used Margin را برابر با Required Margin همان معامله در نظر گرفت.

مثال محاسبه مارجین لول

فرض کنید موجودی حساب شما ۱۰۰۰ دلار است و یک پوزیشن باز کرده‌اید که ۴۰۰ دلار مارجین برای آن موردنیاز است.

در این مثال:

Account Balance = ۱۰۰۰ دلار

Required Margin = ۴۰۰ دلار

Used Margin = ۴۰۰ دلار

Floating P/L = ۰ دلار

Equity = ۱۰۰۰ دلار

اکنون مارجین لول را محاسبه می‌کنیم:

Margin Level = (Equity ÷ Used Margin) × 100

Margin Level = (1000 ÷ 400) × 100 = 250%

بنابراین، Margin Level حساب برابر با ۲۵۰٪ است.

در این مثال، Margin Level بالاتر از ۱۰۰٪ قرار دارد و حساب همچنان فاصله‌ای با سطح ۱۰۰٪ دارد. با این حال، اینکه دقیقاً چه سطحی باعث محدود شدن معاملات، Margin Call یا Stop Out می‌شود به شرایط بروکر بستگی دارد.

اگر هیچ معامله‌ای باز نباشد چه اتفاقی می‌افتد؟

اگر هیچ پوزیشن بازی نداشته باشید، Used Margin صفر خواهد بود. در این حالت، فرمول Margin Level به دلیل صفر بودن مخرج قابل محاسبه نیست و بسیاری از پلتفرم‌ها ممکن است مقدار آن را صفر یا به شکل دیگری نمایش دهند.

چه عواملی روی مارجین لول تأثیر می گذارند؟

مارجین لول به دو متغیر اصلی یعنی Equity و Used Margin وابسته است. بنابراین هر عاملی که یکی از این دو مقدار را تغییر دهد، می‌تواند سطح مارجین را نیز تغییر دهد.

عامل	تأثیر بر حساب	تأثیر بر Margin Level
سود و زیان شناور	سود معاملات باز Equity را افزایش و زیان شناور آن را کاهش می‌دهد.	سود می‌تواند مارجین لول را افزایش و زیان می‌تواند آن را کاهش دهد.
حجم معاملات	پوزیشن‌های بزرگ‌تر معمولاً به مارجین بیشتری نیاز دارند.	افزایش Used Margin می‌تواند مارجین لول را کاهش دهد.
تعداد معاملات باز	هر پوزیشن جدید می‌تواند بخشی از سرمایه را به‌عنوان مارجین درگیر کند.	افزایش Used Margin می‌تواند مارجین لول را کاهش دهد.
اهرم (Leverage)	اهرم بالاتر امکان کنترل حجم بزرگ‌تری از معامله با سرمایه اولیه کمتر را فراهم می‌کند.	حجم معامله و مدیریت ریسک، نقش مهم‌تری در ریسک حساب دارند.
واریز وجه	موجودی و در نتیجه Equity افزایش پیدا می‌کند.	در صورت ثابت بودن Used Margin، مارجین لول افزایش می‌یابد.
برداشت وجه	سرمایه و ظرفیت حساب کاهش پیدا می‌کند.	در صورت ثابت بودن Used Margin، مارجین لول کاهش می‌یابد.
تغییر مارجین موردنیاز	Required Margin می‌تواند با توجه به ابزار معاملاتی، شرایط بازار و قوانین بروکر تغییر کند.	افزایش Used Margin می‌تواند باعث کاهش مارجین لول شود.

تأثیر هر عامل به شرایط حساب و معاملات بستگی دارد؛ بنابراین نباید یک عامل را به‌تنهایی معیار افزایش یا کاهش ریسک حساب در نظر گرفت.

روش مدیریت مارجین لول

مدیریت مارجین لول به این معنا نیست که فقط تلاش کنیم یک درصد مشخص را حفظ کنیم. هدف اصلی این است که حجم معاملات و ریسک حساب را طوری کنترل کنیم که کاهش Equity یا افزایش Used Margin، حساب را در معرض سطوح بحرانی قرار ندهد.

حجم معاملات را کنترل کنید: یکی از روش‌های مهم برای کنترل Margin Level، جلوگیری از باز کردن پوزیشن‌هایی است که نسبت به سرمایه حساب بیش از حد بزرگ هستند. هرچه حجم معامله و تعداد پوزیشن‌های باز بیشتر باشد، معمولاً مارجین بیشتری درگیر می‌شود.
Equity و Margin Level را بررسی کنید: فقط Balance را بررسی نکنید. زمانی که معامله باز دارید، Equity، Used Margin و Free Margin نیز اهمیت دارند. زیان شناور می‌تواند در حالی که Balance هنوز تغییر نکرده، Equity را کاهش دهد و Margin Level را تحت فشار قرار دهد.
برای معاملات حد ضرر متناسب تعیین کنید: Stop Loss می‌تواند به محدود کردن زیان یک معامله کمک کند. البته تعیین حد ضرر باید بر اساس استراتژی و شرایط بازار انجام شود و صرفاً برای بالا نگه داشتن Margin Level نباشد.
از اهرم آگاهانه استفاده کنید: اهرم بالاتر امکان کنترل حجم بیشتری از معامله را فراهم می‌کند، اما اگر معامله‌گر به دلیل اهرم بالا حجم معاملات خود را بیش از ظرفیت حساب افزایش دهد، ریسک حساب نیز بیشتر می‌شود. بنابراین بهتر است اهرم را در کنار حجم معامله، میزان ریسک و سرمایه حساب بررسی کنید.
شرایط Margin Call و Stop Out بروکر را بررسی کنید: هر بروکر می‌تواند قوانین متفاوتی برای Margin Call و Stop Out داشته باشد. بنابراین پیش از معامله باید بدانید در چه سطحی ممکن است محدودیت‌هایی روی حساب اعمال شود یا پوزیشن‌ها به‌صورت خودکار بسته شوند.
صرفاً برای افزایش Margin Level پول واریز نکنید: افزایش موجودی حساب می‌تواند در شرایط ثابت Margin Level را افزایش دهد، اما واریز وجه به‌تنهایی یک استراتژی مدیریت ریسک نیست. اگر حجم معاملات یا میزان زیان کنترل نشود، سرمایه بیشتر نیز می‌تواند صرفاً فرصت بیشتری برای تحمل زیان ایجاد کند.

درک درست از مارجین لول تنها بخشی از مسیر حرفه‌ای شدن در بازار فارکس است. اگر می‌خواهید معاملات خود را بر پایه‌ی دانش و تحلیل دقیق پیش ببرید، آموزش فارکس ما نقطه‌ی شروع مناسبی است.
در این دوره، ساختار بازار، شیوه‌ی انجام معاملات و مدیریت سرمایه به‌صورت کاربردی و ساده توضیح داده شده است. برای شروع یادگیری، از طریق لینک زیر وارد بخش پنل کاربری سودآپ شوید و قدم اول را برای تبدیل شدن به یک معامله‌گر حرفه‌ای بردارید.

پنل خدمات

همین حالا ثبت‌نام کن و وارد دنیای تریدرها شو

تجربه تیم تحلیلی سودآپ:

بهتره قبل از اینکه مارجین لول به عددی برسه که عملاً حساب رو در معرض از دست رفتن قرار بده، مدیریت ریسک و سرمایه رو جدی بگیریم. با مدیریت ریسک و سرمایه مناسب می‌تونیم از پایین آمدن شدید مارجین لول جلوگیری کنیم.

در عمل، وقتی مارجین لول خیلی پایین میاد، یعنی بخش زیادی از سرمایه حساب درگیر معاملات شده و فضای کمتری برای تحمل ضرر باقی مونده. اگر این روند ادامه پیدا کنه، بسته به قوانین بروکر، ممکنه حساب وارد محدوده Margin Call یا Stop Out بشه.

در متاتریدر هم می‌تونید وضعیت مارجین لول و سایر اطلاعات حساب رو از بخش Toolbox یا Terminal بررسی کنید. تغییر وضعیت این بخش و نزدیک شدن حساب به محدوده‌های هشدار، نشونه‌ایه که باید مدیریت معاملات و ریسک رو جدی‌تر بررسی کنید.

نحوه مشاهده مارجین لول در متاتریدر

در متاتریدر، با باز کردن بخش Terminal در MT4 یا بخش مربوط به اطلاعات حساب در MT5، می‌توانید این اطلاعات را مشاهده کنید. در این بخش معمولاً می‌توانید مواردی مانند موارد زیر را مشاهده کنید:

Balance: موجودی حساب
Equity: ارزش لحظه‌ای حساب با در نظر گرفتن سود و زیان شناور
Margin: مقدار مارجین استفاده‌شده برای پوزیشن‌های باز
Free Margin: مقدار مارجین آزاد
Margin Level: نسبت Equity به Used Margin به‌صورت درصد

بنابراین برای بررسی وضعیت حساب، فقط به Balance نگاه نکنید. اگر معامله باز دارید، بررسی هم‌زمان Equity، Margin، Free Margin و Margin Level تصویر دقیق‌تری از وضعیت حساب به شما می‌دهد.

سوالات متداول:

مارجین لول ۱۰۰ درصد یعنی چه؟

در شرایطی که Used Margin صفر نباشد، Margin Level برابر ۱۰۰٪ یعنی Equity و Used Margin با یکدیگر برابر هستند. اینکه رسیدن به این سطح چه محدودیتی برای حساب ایجاد می‌کند، به قوانین بروکر بستگی دارد.

تفاوت بین لول مارجین و کال مارجین چیست؟

مارجین لول درصدی است که نسبت اکوئیتی به مارجین استفاده‌شده را نشان می‌دهد و وضعیت حساب را برای باز کردن یا نگهداری معاملات مشخص می‌کند،
در حالی که کال مارجین هشداری از طرف بروکر است که نشان می‌دهد مارجین لول پایین آمده و ممکن است برای جلوگیری از ضرر بیشتر، نیاز به بستن پوزیشن‌ها باشد.

چرا لول مارجین کاهش پیدا می کند؟

لول مارجین کاهش می‌یابد زمانی که معاملات شما وارد ضرر شوند یا مارجین استفاده‌شده افزایش پیدا کند.

پس از بستن معامله همچنان مارجین لول محاسبه می شود؟

خیر؛ پس از بستن معامله موجودی حساب شما دیگر اکوئیتی نیست و بالانس محسوب می شود؛ لذا با بسته بودن معامله، نیازی به محاسبه مارجین لول نیست.